تحلیل قیمت اتریوم (۲ شهریور ۱۴۰۴): رالی قدرتمند با سوخت ETFها در آستانه سقف تاریخی

به گزارش هفت صبح، بازار اتریوم در حال حاضر تحت تأثیر یک موج قدرتمند از خوش‌بینی نهادی قرار دارد که عمدتاً ناشی از جریان ورودی چشمگیر به صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) اسپات اتریوم است.

این رالی کوتاه‌مدت که با حمایت داده‌های درون‌زنجیره‌ای و اعتماد فزاینده نهادی همراه شده، اتریوم را در نقطه‌ای بسیار حساس قرار داده است. در حالی که تمام نگاه‌ها به شکستن سقف تاریخی و ورود به کانال ۵,۰۰۰ دلاری دوخته شده، برخی تحلیلگران نیز نسبت به احتمال یک اصلاح فصلی در ماه سپتامبر هشدار می‌دهند.

عوامل کلیدی تأثیرگذار بر بازار امروز

۱. جریان ورودی قدرتمند و تاریخی به ETFهای اسپات: مهم‌ترین و قوی‌ترین محرک بازار، جریان پول نهادی است. گزارش‌ها حاکی از آن است که ETFهای اسپات اتریوم در ماه آگوست حدود ۲.۸ میلیارد دلار سرمایه جدید جذب کرده‌اند. این تقاضای عظیم از سوی مؤسسات، یک حمایت بنیادین بسیار قوی برای قیمت ایجاد کرده و تحلیلگران برجسته‌ای مانند John Deaton را بر آن داشته تا اهداف بلندپروازانه‌ای مانند ۱۰,۰۰۰ دلار را برای اتریوم پیش‌بینی کنند.

۲. بریک‌اوت تکنیکال و نزدیک شدن به سقف تاریخی: جهش محسوس قیمت و حرکت به سوی سقف تاریخی ۴,۸۸۰ دلار، یک سیگنال تکنیکال قوی برای بازار است. این حرکت باعث فعال شدن سفارش‌های خرید و افزایش اعتماد در میان معامله‌گران کوتاه‌مدت شده است.

۳. لیکوئیدیشن‌های سنگین و نوسانات بازار: در ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۳۸۸ میلیون دلار از موقعیت‌های معاملاتی (عمدتاً فروش یا Short) لیکوئید شده است. این رویداد اگرچه نشان‌دهنده فشار فروش در برخی مقاطع بوده، اما همزمان می‌تواند با حذف فروشندگان، راه را برای یک بازیابی سریع و ادامه حرکت صعودی هموارتر کند.

۴. ریسک اصلاح فصلی در ماه سپتامبر: با نگاهی به روندهای تاریخی، برخی تحلیلگران هشدار می‌دهند که ماه سپتامبر به طور سنتی می‌تواند ماهی برای اصلاح قیمت باشد. اگر مومنتوم خرید فعلی نتواند به اندازه کافی قوی باقی بماند، این ریسک فصلی می‌تواند باعث یک دوره تثبیت یا افت قیمت در کوتاه‌مدت شود.

نقشه راه تکنیکال: نبرد برای ورود به کانال ۵,۰۰۰ دلاری

با قرار گرفتن قیمت در آستانه یک رکورد جدید، سطوح تکنیکال زیر اهمیت حیاتی دارند:

• مقاومت‌های کلیدی: ناحیه ۴,۸۸۰ تا ۴,۹۰۰ دلار به عنوان سقف تاریخی، مهم‌ترین مقاومت پیش روی قیمت است. تثبیت پایدار و بسته شدن کندل روزانه بالای این محدوده، یک سیگنال بسیار قدرتمند برای شروع موج بعدی صعود خواهد بود و اهداف ۵,۲۰۰ تا ۵,۵۰۰ دلار را در دسترس قرار می‌دهد.

• حمایت‌های نزدیک:

  • نخستین ناحیه حمایتی در محدوده ۴,۶۰۰ تا ۴,۷۰۰ دلار قرار دارد. حفظ قیمت بالای این سطح برای تداوم روند صعودی ضروری است.

  • در صورت افزایش فشار فروش، حمایت بعدی در محدوده ۴,۴۰۰ تا ۴,۲۰۰ دلار قرار دارد که از دست رفتن آن می‌تواند نشانه‌ای برای یک اصلاح عمیق‌تر باشد.

سه سناریوی محتمل برای امروز و فردا

۱. سناریوی ادامه رالی صعودی (محتمل‌ترین): با توجه به جریان قدرتمند ورودی به ETFها و اعتماد بالای نهادی، محتمل‌ترین سناریو، تلاش برای شکستن سقف تاریخی و تثبیت بالای ۴,۹۰۰ دلار است. در این صورت، حرکت به سمت کانال ۵,۰۰۰ دلاری آغاز خواهد شد.

۲. سناریوی تثبیت در بازه فعلی: قیمت ممکن است برای جمع‌آوری انرژی و هضم سودهای اخیر، در محدوده ۴,۶۰۰ تا ۴,۹۰۰ دلار نوسان کند. در این حالت، بازار منتظر داده‌های جدید از جریان ETFها و وضعیت کلی اقتصاد کلان باقی می‌ماند.

۳. سناریوی اصلاح تکنیکال کوتاه‌مدت: اگر ریسک اصلاح فصلی یا فشار فروش ناشی از ذخیره سود افزایش یابد، احتمال بازگشت قیمت به سمت ناحیه حمایتی ۴,۴۰۰ تا ۴,۶۰۰ دلار وجود دارد. این سناریو یک پولبک سالم تلقی می‌شود مگر اینکه حمایت‌های کلیدی از دست بروند.

جمع‌بندی نهایی

اتریوم با تکیه بر موج عظیم ورود سرمایه نهادی، در یکی از بهترین موقعیت‌های تاریخی خود قرار دارد. حمایت بنیادین از طریق ETFها بسیار قوی است و چشم‌انداز بلندمدت صعودی به نظر می‌رسد. با این حال، ریسک‌های کوتاه‌مدت مانند اصلاح فصلی و فشار فروش در نزدیکی سقف تاریخی را نباید نادیده گرفت.

• برای معامله‌گران کوتاه‌مدت: تمرکز اصلی بر ناحیه مقاومتی ۴,۸۸۰ تا ۴,۹۰۰ دلار است. یک شکست تأیید شده می‌تواند سیگنال خرید باشد، در حالی که بازگشت از این ناحیه ممکن است فرصتی برای معاملات فروش کوتاه‌مدت ایجاد کند.

• برای سرمایه‌گذاران بلندمدت: جریان پایدار پول نهادی، قوی‌ترین دلیل برای خوش‌بینی است. هرگونه اصلاح قیمتی در کوتاه‌مدت، تا زمانی که این جریان ورودی ادامه داشته باشد، می‌تواند به عنوان فرصتی برای افزایش دارایی در نظر گرفته شود.

نکته کلیدی امروز: آیا جریان ۲.۸ میلیارد دلاری ETFها برای شکستن سد ۴,۹۰۰ دلاری کافی خواهد بود؟ پاسخ این سؤال، سرنوشت کوتاه‌مدت اتریوم و پتانسیل ورود آن به کانال ۵,۰۰۰ دلاری را مشخص خواهد کرد.