تحلیل بیت‌کوین (۲۰ مهر): سردرگمی بازار در پی تعرفه‌های ترامپ

بازار ارز دیجیتال پس از فروش تاریخی جمعه که منجر به لیکویید شدن اهرمی بیش از ۲۰ میلیارد دلار در صرافی‌های متمرکز و صدها میلیون دلار در فضای دیفای شد، همچنان در وضعیت ناپایداری قرار دارد. کاهش شدید در حجم بهره باز (Open Interest) نشان‌دهنده شدت این لیکوئید شدن‌های اهرمی و بی‌میلی معامله‌گران به ورود مجدد به بازار است.

حوادث مشابه در بازار کریپتو

این میزان ضرر در تاریخ بیت کوین بی‌سابقه نیست و نمونه‌هایی مانند سقوط ۴۱.۱٪ در مارس ۲۰۲۰ یا اصلاح ۱۶.۱٪ در نوامبر ۲۰۲۲ که با فروپاشی FTX و ورشکستگی Alameda Research همراه بود، وجود دارد. همچنین پس از راه‌اندازی ETF اسپات بیت کوین در آمریکا، نوسانات همچنان ادامه یافته و رویدادهای بزرگی مانند اصلاح‌های ۱۵.۴٪ و ۱۳.۳٪ در ماه‌های اخیر رخ داده‌اند. این شرایط نشان‌دهنده پیچیدگی و چالش‌های موجود در بازار است.

کاهش قیمت بیت‌کوین و تأثیرات بازار آتی CME

قیمت بیت‌کوین که هم‌اکنون در تلاش است بالای ۱۱۰ هزار دلار باقی بماند، همراه با سایر ارزهای اصلی مانند اتریوم و سولانا با افت‌های قابل توجهی مواجه شده است. توییت ترامپ درباره تعرفه ۱۰۰ درصدی واردات چین در ساعات پایانی روز معاملاتی، شوکی بزرگ به بازار وارد کرد و احتمال کاهش بیشتر قیمت‌ها تا بازگشایی بازار آتی CME در عصر یکشنبه (به وقت آمریکا) وجود دارد.

نقشه های نقدینگی (لیکوئیدیشن هیت مپ) نشان می‌دهند که موقعیت‌های لانگ اهرمی در حدود قیمت ۹۸,۶۰۰ دلار در معرض خطر قرار دارند و حجم معاملات باز بیت‌کوین و سایر ارزها به شدت کاهش یافته است. بازگشایی بازار آتی CME می‌تواند نگرش بازارهای سنتی به وضعیت فعلی را مشخص کند و تغییرات در حجم بهره باز، جهت‌گیری احتمالی بازار را در روزهای آینده مشخص خواهد کرد. این تحلیل صرفاً جهت اطلاع‌رسانی است و به منزله توصیه سرمایه‌گذاری نیست.